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WeChat ID xindaixuexi Intro 聚集金融界业内专家,关注金融人才成长,助力金融创新发展。金融人用得着的资料库、工具箱、研修院。 聚集业内专家,助力精英成长。点击主页左下角可申请入群,点击中间是系列文章索引,点击右侧可收听直播课程! 应收账款如何看,这也是仁者见仁,智者见智的问题。今天和大家分享我如何看应收账款,希望能引起大家进一步的思考和总结。 一是:看总量。看连续三年应收账款的增幅和收入的增幅。如应收账款的增幅/收入的增幅大于1,表明企业可能改变了赊销政策,产品的竞争力可能下降。 二是:看质量。 1.首先观察应收账款和存货的增减变动,如应收账款增加,存货减少。这还算符合常理,如出现应收账款和存货同增的情况,需特别关注其合理性。 2.其次,观察应收账款的账龄。观察1年以上与1年以下应收账款的占比情况,如1年以上占比较高,需关注其能否收回,需进一步验证其合理性,比如是不是借款等。如医院可能存在代政府融资现象,将其计入医保社保中心欠款科目中。 3.工商查询(启信宝查询)。通过查询,了解应收账款客户的区域分布、行业分布、股权关系、所有权性质。通过商业模式,商业逻辑等分析下游客户存在的合理性。比如,云南的铜贸易企业,上游在上海,下游也在上海,铜本身运输困难,此种上下游就不具有合理性。 比如,某贵州的磷肥企业下属的贸易企业,销售阴极铜给江西的铜企,可能就不符合行业和区域分布规律,因贵州不产铜,铜运费高,这种销售很有可能就是过票,无法实现物流,资金流等的统一。比如,下游客户多是民企,股权多为个人,且成立时间短,工商中也未显示其有对外投资企业,此种下游的回款能力可能就不靠谱,相反,如果是国企,背景和层次高,回款可能更有保障。 再说,万福生科,蓝田股份,绿大地等都存在虚构下游客户的情况,虚构的客户多是非知名企业,对这种股权极为简单,注册时间短,发家史不明的民企,需特别关注。通过工商查询等,了解下游是否为关联公司或名义非关联,实际为关联企业,需与商业模式,商业逻辑和动机等联合验证其合理性。 4.看报表中应收账款构成与企业主动提供的前五大销售商是否匹配。查看销售合同,了解结算规律,并进一步验证应收账款账面表现的合理性。查增值税系统,查其中的上下游,看其是否与应收账款构成匹配。查银行流水,结合销售合同和结算周期,验证应收账款合理性和真实性。 5.如企业下游为公众公司或行内授信客户,通过公开信息和行内下游授信报告,相互交叉验证销售的合理性和真实性。 6.应收账款的集中度。集中度高,需特别关注其真实性和合理性。必要时需交叉验证,电话咨询下游客户,拜访审计师等了解其真实性。并结合银行流水和增值税税控系统分析。 7.应收账款的稳定性。稳定,可能相对好些,但这也是辩证的问题。客户有时会根据下游回款能力,主动调整下游。如多年不调整,需具体分析下游实际情况,对不符合常识,常理的异常情况需特别关注。  第一金融课堂为初入职场的银行、金融系统的人士方便系统的学习专业知识,我们分系列发布了专业人士分享的经验、经历,希望能够给予些许帮助。现已发布第一系列:优秀客户经理成长系列文章、第二系列:贷前调查、第三系列:财务分析篇,现在正在发布:授信产品系列。敬请关注! 【信贷知识】详解银行对融资租赁企业的授信 自从当了小企业审批人我总是听到各种匪夷所思的声音 授信重组--从贸易融资转贷款谈起 原创 | 授信企业存货的调查技巧 如何快速准确识别出一笔授信业务的最终风险在哪里? 银行风控总结:银行授信前须问企业100个问题,值得收藏 通过启信宝查询发现隐形负债 贷款审批-授信额度的确定流程 银行授信人员必知的授信企业行业分析方法 ——如何做授信企业的行业分析 对授信评审的几点看法 那些年调查(或审查)过程中遇到的大坑 【实用技能】授信业务全流程风险管理 不同产品授信风险审查要点 民办学校授信,想说“爱”你,不容易——新《民促法》浅析、民办学校授信关注点及建议 来,我们谈一种全新的授信报告模式 如何识别民间融资? 贸易融资授信方案设计讨论(根据第一金融课堂学习故事会群友讨论整理) 孙建林:商业银行应从三个层次防范授信风险 不同产品授信风险审查要点 老信贷总结:中小企业授信如何看三品三表和三流 实务丨提高授信审查效率,做好这7点是关键! 干货 | 信贷授信业务风险管理与三十条黄金法则 银行授信丨如何确切掌握企业自有资金的真实情况? 信用贷家族中各种授信额度类产品综述(必读) 【干货】如何确定授信额度? 不良往事 银行各类授信额度是怎么算出来的 干货:银行授信重点关注的100个问题 信贷产品的授信流程反思 关于“授信” 财务分析篇合集 贷前调查系列合集 优秀客户经理成长系列文章合集 Reward 长按二维码向我转账 受苹果公司新规定影响,微信 iOS 版的赞赏功能被关闭,可通过二维码转账支持公众号。 Scan QR Code via WeChat to follow Official Account

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